02 商業(yè)策略的細分差異

掃地機器人行業(yè)發(fā)展至今，產(chǎn)品的技術(shù)迭代已經(jīng)從顛覆式創(chuàng)新向漸進式創(chuàng)新轉(zhuǎn)變，即很難在短時間內(nèi)再次大幅提升現(xiàn)有產(chǎn)品的工作效率，技術(shù)迭代停留在針對性提升產(chǎn)品避障能力、完善拖地功能等細節(jié)方面。

這種背景下，從業(yè)企業(yè)技術(shù)積累和持續(xù)研發(fā)能力顯得尤為重要。國內(nèi)掃地機器人領域主要竟業(yè)企業(yè)包括科沃斯、石頭科技、小米等互聯(lián)網(wǎng)公司，處于掃地機器人專利積累第一梯隊，對其他國內(nèi)企業(yè)而言具有明顯的專利優(yōu)勢。

在這個梯隊內(nèi)，由于技術(shù)迭代在短期內(nèi)較難出現(xiàn)，決定業(yè)績增速的主要變量，更多要取決于細分的商業(yè)策略。

作為國內(nèi)掃地機器人主要制造商之一，科沃斯在2020年持續(xù)聚焦高端智能化，在推出自集塵、自清潔技術(shù)的同時，旗下產(chǎn)品還配備搭載dToF傳感器的導航系統(tǒng)和通過3D結(jié)構(gòu)光避障技術(shù)提升產(chǎn)品市場競爭力。

為保證公司技術(shù)的先進性，科沃斯在2020年5月，與iRobot 簽訂了合作協(xié)議，獲得iRobot的Aeroforce?清潔系統(tǒng)的相關知識產(chǎn)權(quán)及專利技術(shù)，用以解決清潔刷頭毛發(fā)纏繞的問題，進一步提升產(chǎn)品工作效率。

小米生產(chǎn)的掃地機器人則選擇了另外一條路徑——以AIoT智能互聯(lián)為指引，通過語音交互技術(shù)打造智能家居互聯(lián)，以高性價比取勝。

石頭科技在初創(chuàng)階段同樣是小米生態(tài)鏈中的重要成員，從2014到2016年期間，石頭在工業(yè)設計、供應鏈背書、品牌背書、種子客戶、銷售渠道等方面得到小米的支援，這幫助了石頭得以快速站穩(wěn)腳跟。

2017年，石頭憑借前期積累推出了自有品牌和主打中低端的小瓦掃地機，并同時保留米家定制產(chǎn)品。近年來米家產(chǎn)品占比驟降，2017－2020年間，米家產(chǎn)品收入占比從88．4％降至9．3％，自有品牌收入占比則從11．6％提升至90．7％。

對于重體驗的TO C產(chǎn)品而言，想要持續(xù)產(chǎn)出打動消費者的產(chǎn)品，除了準確把握用戶痛點外，還要擁有屬于自己的專利池支撐產(chǎn)品功能的實現(xiàn)。

今年3月份，石頭科技憑借其既往積累的284項專利，和21項軟件著作權(quán)、11項作品著作權(quán)正式推出T7S系列產(chǎn)品，該系列產(chǎn)品在實現(xiàn)全局規(guī)劃清潔的同時，擦地模組在探測到地毯時會自動升高5CM，便于拖布抬起，避免打濕地毯。

而此時的iRobot和科沃斯眼見智能掃地機器人產(chǎn)品短期內(nèi)難以再次迭代，早已開始擴展其他品類試圖進一步提升盈利能力。但實際效果似乎事與愿違。

通過對比石頭科技和科沃斯2020年財報我們發(fā)現(xiàn)，科沃斯的境內(nèi)毛利率略低于石頭科技。

某種程度上來說，石頭科技從用戶角度出發(fā)，不盲目擴張品類，在智能掃地機器人領域解決了用戶痛點的同時，也提升了用戶粘度，可謂實現(xiàn)了企業(yè)和用戶之間的雙贏。

2020年底，石頭科技憑借優(yōu)質(zhì)產(chǎn)品積累的口碑及市場認可度，公開表明將著力開拓海外市場，畢竟石頭科技2020年境外市場毛利率高達58．29％，高于境內(nèi)業(yè)務約12個百分點，也高于科沃斯境外業(yè)務毛利率約17個百分點。

雖然石頭科技境內(nèi)業(yè)務毛利低于境外業(yè)務，但是不可否認的是，掃地機器人境內(nèi)市場依舊處于高速度的成長期。畢竟我國內(nèi)陸城市掃地機器人滲透率僅為沿海城鎮(zhèn)五分之一左右，且整體滲透率也不足兩位數(shù)。

但日漸獨立于小米的石頭科技，如今定位于中高端市場，目標客戶主要位于沿海城鎮(zhèn)，內(nèi)陸城鎮(zhèn)的價格敏感型用戶有著力中低端市場的米家、美的等補充。

一直堅持布局中低端市場的小米，除了引進云米合作米家LDS SLAM機器人；與追覓合作米家vSLAM機器人，還與深圳銀星智能合作陀螺儀導航的G1型機器人。

米家旗下的G1型掃拖機器人，和以美的等為主的傳統(tǒng)白電企業(yè)布局相似，單品均在1500元價位以下，可以有效彌補科沃斯、石頭科技等產(chǎn)品空白。

不同的是，對比具有眾多線下渠道的傳統(tǒng)白電企業(yè)而言，米家線下店在國內(nèi)眾多三線及以下城市寥寥無幾，在電商物流不那么發(fā)達的城鎮(zhèn)，美的等傳統(tǒng)白電企業(yè)對比米家具有先天的渠道優(yōu)勢，這些傳統(tǒng)企業(yè)在下沉市場的市場增速不容小覷。

03 兩類市場，兩種策略

由于我國長期以來沿海城鎮(zhèn)經(jīng)濟發(fā)展優(yōu)于內(nèi)陸城鎮(zhèn)，導致內(nèi)陸城鎮(zhèn)人均購買力較低，故此TO C端的互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)在創(chuàng)立初期，對內(nèi)陸城鎮(zhèn)的布局相對具有線下渠道的傳統(tǒng)企業(yè)更弱，其生產(chǎn)的產(chǎn)品也難以迅速進入經(jīng)濟欠發(fā)的三線以下城市，即下沉市場。

但是自從進入新時代以來，伴隨2020年我國全面建成小康社會，持續(xù)推動下沉市場消費升級，消費者消費習慣逐漸從“實用型”向追逐時髦的“科技型”轉(zhuǎn)變。

同樣來自艾瑞咨詢2021年最新的掃地機器人消費行為報告數(shù)據(jù)，三四線城市中，購買掃地機器人動因中占比最高的就是體驗高科技技術(shù)。

因為互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)對下沉市場布局有先天性短板，所以就下沉市場而言，傳統(tǒng)白電企業(yè)具有先天的“渠道優(yōu)勢”。

而且第一梯隊中采用SLAM技術(shù)的掃地機器人價格，是處于第二代掃地機器人產(chǎn)品的美的（R1－L083B）等傳統(tǒng)廠商產(chǎn)品的4－5倍，對于人均購買力仍未達到一、二線城市水平的下沉市場消費者而言，顯然更具性價比。

故此，采用更高技術(shù)導致產(chǎn)品單價更高，且渠道方面較傳統(tǒng)白電企業(yè)不具優(yōu)勢的掃地機器人第一梯隊互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)，著力發(fā)展境外業(yè)務或許比在下沉市場與產(chǎn)品單價更低的二梯隊廠商搶市場更為明智。

畢竟下沉市場中大量的價格敏感型消費者也不是其首要目標客戶，現(xiàn)有的電商布局足以覆蓋下沉市場關于高端產(chǎn)品的需求。

但是目前而言，海外市場中iRobot占據(jù)優(yōu)勢地位，截至 2019 年，iRobot的專利數(shù)量超過 1400 項，并積極運用法律手段維護公司專利。

由于科沃斯與iRobot簽訂Aeroforce?清潔專利授權(quán)協(xié)議，只能在協(xié)議規(guī)定范圍內(nèi)使用，故此競爭力或多或少受到iRobot限制，由于科沃斯需要向iRobot支付專利授權(quán)費，故此也在一定程度上拉低毛利。

但科沃斯境外業(yè)務毛利低于國內(nèi)，很大程度上和公司渠道布局有關�？莆炙钩闪⑷�球電子網(wǎng)絡直銷中心以完善國際市場布局，產(chǎn)品銷售至30多個國家和地區(qū)。

截至2018年，科沃斯旗下產(chǎn)品已經(jīng)進入包括Bestbuy，Target，Home Depot和Costco等在內(nèi)的美國3，500多家主流線下零售門店，這勢必會大幅提高科沃斯境外營業(yè)成本，從而拉低毛利。

而且科沃斯2015－2019年銷售費用從3．7億元增長至12．32億元，銷售費用率從13．73％增長至23．19％也是公司毛利較低的主要原因。

與科沃斯和iRobot不同的是，石頭科技在海外市場主要的競爭策略是主打高性價比。

2016年開始，石頭科技著手布局海外市場，在美國以亞馬遜直銷為主，通過亞馬遜提升市場份額積累口碑，推動與線下KA的合作；歐洲、東南亞、日韓以線下經(jīng)銷為主。

2018年公司與小米海外經(jīng)銷商慕辰科技達成合作，2019年上半年公司的海外經(jīng)銷商達到9家。自2018年開始，石頭科技境外業(yè)務營收跨越式提升，期間分別實現(xiàn)境外收入0．3億、5．8億、18．7億同比增長1512％、1789％、221％。

對于TO C廠商而言，業(yè)績跨越式提升的背后離不開優(yōu)質(zhì)產(chǎn)品的支撐。通過對比科沃斯、iRobot的產(chǎn)品，不難發(fā)現(xiàn)石頭科技旗下高端 S6 MaxV和銷量較高的S5 Max在續(xù)航時間、吸力、水箱容量、避障能力、噪音等多項指標中略勝一籌。關鍵是石頭科技旗下單品售價略低于iRobot和科沃斯。

更便宜的價格獲得更優(yōu)質(zhì)的商品，這對于任何消費者而言都是無法拒絕的。石頭科技憑借其“高性價比”產(chǎn)品迅速獲取市場也就不難理解了。

根據(jù)Euromonitor、前瞻產(chǎn)業(yè)研究院、亞馬遜數(shù)據(jù)，海外市場掃地機器人平均價格高于國內(nèi)約100美元。石頭科技海外高端型S6 MaxV亞馬遜售價＄700（約4500人民幣），對應國內(nèi)T7pro售價3100元，差價1400元。

所以即便是在境外采取“高性價比”策略，其境外毛利也遠高于境內(nèi)毛利，充分體現(xiàn)石頭科技管理層在海外定價層面的智慧。畢竟“薄利”才能多銷。

通過回顧掃地機器人整個行業(yè)發(fā)展脈絡我們不難發(fā)現(xiàn)，掃地機器人與大多數(shù)TO C產(chǎn)品沒有本質(zhì)不同，即以解決用戶痛點為產(chǎn)品迭代方向。也符合TO C企業(yè)解決用戶痛點，就能提升業(yè)績，可以實現(xiàn)企業(yè)、用戶共贏局面的發(fā)展趨勢。

當掃地機器人第一梯隊內(nèi)的iRobot、科沃斯短時間內(nèi)難以再次實現(xiàn)產(chǎn)品迭代，轉(zhuǎn)而持續(xù)擴充其他品類時，石頭科技卻一如既往深耕掃地機器人領域，針對用戶需求持續(xù)提升掃地機器人續(xù)航時間、吸力、水箱容量等細節(jié)并借此迅速收獲用戶口碑。不知科沃斯、iRobot看到上圖中的調(diào)查結(jié)果，會不會覺得撿了芝麻丟了西瓜。